一块钱代表什么意思（聊一块钱的天什么意思）
今天我要去讲的这个话题会比较特别，那就是关于 “ 钱 ”
这是一个和我们每个人都息息相关的话题，所以非常的重要，也是我个人觉得对大家非常有意义的一个话题。
那需要提醒的是，那这期视频并不仅仅是带大家了解清楚钱这个东西
“ 而是带大家从一个更宏观的视角，去看清楚我们所处的这个世界，以及社会整体的运作逻辑。”
了解了这些以后呢，你会发现
你就能够理解我们生活中很多的现象，以及它们发生的原因是什么
同时也可以帮助你很好的建立一个对于社会经济的基础认知框架。
这对于我们每个人今后日常的生活，都会有非常大的指导意义
不过呢，这个话题会比较大，从钱的起源、发展、银行体系、通胀现象、债务危机、***的货币政策、以及国际货币体系 等等
涉及到的内容会比较多，所以一期视频肯定是讲不完的。
所以我总共会分成三期视频去讲
其实按我之前的习惯可能两期就讲完了，不过以后不打算经常做那么长的视频了，所以多分了一期。
OK，就说这么多
那我们今天的内容，正式开始
1、| content . 钱的诞生
11500年前，地球上最后一次冰川期刚刚结束
在***大陆的西部，一群远古人类刚刚经过了一场惨烈的搏斗，这次他们终于捕获了一只猎物，可以吃顿饱饭。
而在这之前，他们已经好几天都没有吃饱过了。
对于他们而言获取食物的主要方式就是狩猎和采集，虽然这样的生存方式仅仅只能勉强维持温饱，但在过去的一百多万年间远古人类就是依靠这样的方式生存了下来。
但随着新石器时代的到来
一场意义巨大的变革，开始了
这个时期的远古人类逐渐发明了石镰、磨盘、石锄、陶器、这些可以作业，提高生产效率的工具。
再加上长期采集和狩猎的活动中，人类开始逐渐掌握了植物生长的规律，和驯养动物的方法，开始耕种粮食和养殖家畜
原始的农业和畜牧业首次开始形成。
就这样，在经历了百万年艰辛的狩猎采集生活之后，远古人类依靠自己的智慧，开辟了一条与其他物种完全不同的全新的道路
彻底改变了过去单一低效的生存方式，创造人类历史上一场伟大未来的变革
这场伟大的变革
史称 “ 农业革命 ”
为什么我要专门去讲农业革命呢？
因为它的意义是非常巨大的，“ 可以说，如果没有农业革命就不会有我们今天所看见的现代社会文明。”
因为在狩猎采集时期，人类所捕获的食物仅仅只能够维持温饱。
而从农业革命开始，社会开始出现了史无前例的大分工
适合种植的地域的部落开始主要发展农业，开始有了多余的粮食，适合养殖的地域部落主要发展畜牧养殖，有了多余的家畜。
人类首次获得了除了生存所需以外的食物，以及物品。
而正是在这样的背景下
一个非常重要的行为 “ 交换 ” 就产生了
在大分工出现之前远古人类每天需要做很多的事情才能维持生存，比如生火、狩猎、采集、制造工具等等。
但随着大分工，和交换的出现，每个人就可更加专一的从事一项工作
比如可以不再去打猎，而是专心制作工具，然后用工具去和别人换肉和粮食。同样专心种地的人也可以用粮食去和别人交换肉，毛皮和工具。
这和你现在每个月上班，换来了工资，去买大米，猪肉，蔬菜是一样的道理。
就这样依靠交换人类同样可以获得所有生存所需的资源，而交换也大大提高了整个社会的生产效率。
如此随着交换的不断深入，促进了整个社会的分工开始越来越细化，交换的频率开始越来越多，规模也越来越大。
而在这样大规模密集的交换中
“ 问题 ”，也随之产生了~
因为这样单一物品之间的交换，价值很难做到均等。
比如我想用30斤大米和你去换一头猪，你不一定会愿意换，因为你可能觉得30斤太少了，至少得换50斤，那这笔交易自然就失败了
事实上这种原始的物物交换，经常会导致交易失败，并且效率极低
而且每次交换都需要来回的搬运货物，非常麻烦。
不过这里要说一下
虽然这样的最原始的物物交换的方式非常低效，但是从农业革命到现在上万年的时间里，人类大部分时间其实都是在用这种低效的方式进行交易。
不过呢
在这个漫长的交换过程中呢，人类开始慢慢发现
如果把手里的商品，换成另外一个大家都认可的商品，然后再拿着这个商品去交换自己需要的东西。
这样交换的效率就会大大提高
于是
人类历史上最早的 “ 货币 ”
就此出现了
2、| content . 钱的演变
现代社会一提到钱，很多的第一概念会认为钱就是我们手里的 “ 钞票 ”
但其实并不是这样
人类历史上最早期的钱，也就是货币，其实是商品，也就是 “商品货币 ”
“ 商品货币就是用一种大家公认的商品当做货币 ”
比如说像是羊皮、稻谷、食盐、贝壳、铁钉、镰刀等等很多的商品，在世界历史上都曾经被当做过货币使用。
比如这里我们拿 “ 贝壳 ” 举例
还是刚才讲的用大米换猪的例子，现在直接定好标准
一斤大米值两个贝壳，一头猪值40个贝壳，这样无论是要换大米，还是猪，或者其他任何商品，直接拿贝壳交换就解决了所有问题
并且携带起来更加方便，交易的效率也大大增加了。
大家注意：
在刚才这个例子中，我们把贝壳换成，任何一种商品，其实都能够起到一样的效果。
所以通过这个例子我们就能够理解
“ 货币的本质，其实就一个帮助物品交换的媒介，它的作用就只有两个 ”
1、作为一种统一的标定，衡量物品的价值
2、作为一种媒介，方便物品的交易
所以只要人们都认同这个物品的价值，那么理论上这个物品就能够成为货币
人类历史上的的商品货币大部分都不是人为规定的，而是在长期的市场交易中大众自发形成的一种共识，所以形态往往多种多样，千奇百怪。
货币本质上，承载的是人们的信任
就比如你手里的钞票，因为大家都信任它可以买到东西，所以它才有价值，不然从本质上来说它只是一张纸而已，并没有任何价值。
再比如比特币，它只不过是一串数字，甚至连实物都没有
但因为有一部分人信任它有价值，所以在这部分人之间，它就可以被当做货币，用来交易买卖。
所以大家记住：
“ 信任 ” 是货币存在的基石，一旦信任瓦解，那么货币也就随之失去价值
这里划个重点，要记得
OK我们继续回到主题
商品货币从效率方面来讲，虽然比以物换物要更方便，但是仍然比较低效，因为交易起来并不是特别方便携带，而且不易储存
于是在历史上漫长的交易过程中，商品货币又开始逐渐被一类新的货币替代了。
那就是 “ 金属货币 ”
金属货币，主要就是以 铜、铁、金、银、这些金属制成的货币
因为金属天然不容易损坏，易于分割，容易保存的特性，所以很快就替代了效率更低的商品货币。
最早期的金属货币主要是以贱金属为主
比如咱们中国从西周开始就已经出现用铜铸的货币，到了春秋战国时期，各国开始铸造铜币种类越来越多
像是 布币、刀币、圜钱 这些都是当时各国使用的货币。
而在公元前4000年左右的时候，黄金也开始登上了货币的历史舞台
古埃及人是世界上最早使用黄金作为货币的人，不过当时的黄金的形态比较简易，就只是金块，后来才慢慢开始铸造成金币
而漫长的金属货币交换过程，发展到后期，黄金和白银这类贵金属，渐渐开始成为了全世界认可的通用货币。
但是！
使用黄金作为货币天然会存在一个无法避免的问题
因为黄金的数量是有限的，且不易开采。但是随着近代人类工业技术的快速发展，机器大规模替代了手工生产，于是生产力出现了大规模的爆发
生产的商品越来越多，交易规模越来越大。全世界的黄金的数量很快开始无法支撑这么巨大规模的市场交易。
于是
世界开始进入了“ 纸币时代 ”
纸的成本是很低廉可以大量的印刷，量管够，而且非常方便携带，可以很好的满足市场的交易需要。
但是这里有个问题
因为纸本身是不值钱的，纸币也可以随意印刷，所以如果想要人们都认可一张纸有价值，那么就需要给这张纸赋予价值。
那该怎么做呢？
很简单，那就是将纸和黄金挂钩，这样纸就变的值钱了。
举个例子
18世纪的英国最先以***法律的形式，确立了金本位制度。于是当时英国的很多的私人银行，开始发行银行券
因为黄金不方便携带，商人可以把黄金存在银行里，然后银行会开具等额的银行券，以后只要直接拿着银行券就可以随时回来兑换黄金
这时候这些银行券就等同于黄金，商人就可以拿着这些银行券直接去和别人进行交易。
这其实和我国古代的钱庄发行的银票是一个道理。
而这些银行券就是早期的纸币雏形
因为每一张银行券背后对应的都是等额的黄金，所以它们也被称为「金本位货币」
后来欧洲的很多***都出现了很多这样的私人银行，以黄金为抵押，发行了大量的银行券
于是那个时代的欧洲，大量五花八门的的银行券充斥在市场上，这让当时市场的交易变的更加便捷。
但是很快这些银行券就出了问题
因为当时的私人银行非常多，其中有部分不靠谱的银行，明明手里没有足额的黄金，但是却超发了很多银行券，甚至客户拿着银行券过来就直接违约，不给换黄金。
市场开始变得非常混乱
于是
这个时候***开始出手了
英国***最先开始颁布条例禁止所有私人银行发行银行券，将货币的发行权收为国有，统一由当时的 英格兰银行 这一家银行发行。
而英格兰银行，就是最早的中央银行的雏形
当时的英国的在国际上是绝对的霸主地位，其他***看见英国都这么做，所以后来欧洲各个主要***也都借鉴了英国***的做法建立了中央银行
就这样逐步统一了货币发行权。
到了这里，大家肯定会觉得，问题总算解决了，由中央银行统一发行货币应该就不会出什么问题了。
但事实真的是这样吗？
其实并不是
当时的中央银行发行货币，依然用的是金本位制度
也就是每发行出去一张货币，背后都要有对应的黄金
之前的私人银行之所以会出现问题，就是因为银行里本身没有足够的黄金，却超发了大量的银行券，导致了市场混乱。
那由中央银行统一来发行
这个问题就解决了吗？
并没有！
因为关键的问题是
中央银行，它也会超发货币，而且比私人银行更离谱！
1***4年7月，第一次世界大战爆发，整个欧洲陷入了一片混战
大家都知道战争的开支是巨大的，各个***造枪、买炮、军需物资 这些都需要钱，需要很多很多的钱
但是没有钱怎么办呢？那就印
于是在那一时期，各个***都开始大量滥发货币！市场陷入一片混乱！
金本位制度，至此，也就随之崩溃~
不过这里要单独说一下，其实在一战之后，英国曾经短暂的恢复过金本位制度，但是因为种种原因，仅仅过了几年又放弃了
直到后来二战之后，到布雷顿森林体系解体，这中间还发生了很多事，其实这些事都很重要，不过牵扯的知识点会比较多
包括国际货币汇率，国际贸易体系等等，这些不在我们今天这期讲的框架之内，所以我就直接略过了
后面第三期讲国际货币的时候，我会详细去讲这部分。
OK，回到主题
而当金本位制度崩溃不久之后，全世界就此进入了一个全新的货币制度时代
那就是，“ 信用货币 ”时代。
3、| content . 银行体系
我在前面说过，纸币本身是没有价值的，所以发行纸币背后需要有抵押资产
也就是说纸币的背后得有一个 “ 锚 ”
在金本位货币时期，各国主要以黄金为抵押资产，发行对应的纸币
所以在当时黄金就是纸币的锚。
而到了信用货币时代，这个锚则变成了 “ ***的信用 ”
举一个很简单的比方：
现在全世界的跨国贸易都是用美元在支付，美元不过是一张纸，但是为什么大家都愿意认可它的价值呢？
因为美元的背后是美国的***信用在支撑
一个***越强大，***的信用就越强大，而一个***的强大往往体现在多个方面
比如这个***的经济实力、科技实力、甚至是军事实力等等。
不过信用货币背后也是会有抵押资产的
比如美元背后的抵押的资产主要是美国的国债，而其他***发行的纸币，部分也会用国债作为抵押，或者用美元作为抵押资产。
这一部分比较复杂，属于国际货币的知识范畴，后面第三期视频我再去讲中间的逻辑，这里我们只要大概了解就可以了。
到了信用货币时代，一切都开始发生了很大变化，很多特殊的经济现象也开始出现。
不过在我们我理解这些现象之前，我们需要先了解一个非常重要的部分
那就是，“ 现代银行体系的架构 ”
为什么我要单独去讲银行的架构呢？
因为银行是整个现代货币体系中，非常重要的一个组成部分
只有理解银行如何去运作，我们才能够看明白很多经济现象发生的原因。
首先银行分为两种
1、商业银行
2、中央银行
这两种银行它们的立场，和诉求，和所从事的业务范围是完全不同的，所以我们需要分开来讲。
我们先来看第1种银行那就是 “ 商业银行 ”
先来看诉求：
商业银行就是咱们普通老百姓平时存钱，办理贷款业务的银行
它们一般都是股份制，有机构，或者私人参与，不完全由***控股，所以它的利益诉求，是为了盈利，也就是说赚钱和发展是它们的首要目的。
但是各个***的商业银行也会有区别
比如咱们中国的商业银行，其中靠前的六家大型商业银行，工商、农业、中国、建设、交通、邮储
它们属于***控股的国有商业银行，所以它们除了追求自身盈利之外，同时也承担了配合落实***货币政策的职责。
而往下一级的商业银行
比如我们比较常见的 中信、招商、华夏、平安 等等
这些商业银行因为股份并非完全国有，所以侧重点更偏向于自身盈利和发展。
这是咱们中国情况，而美国的情况则相对比较简单
美国的商业银行大部分都是机构持股，***持股的比例相对较少
所以美国的商业银行基本都是以自身盈利赚钱发展为主要目的，所以立场方面非常的清晰。
说完了诉求，再来说业务职能
商业银行的主要业务就是，提供储蓄，和贷款业务。
它们主要的盈利方式，就是吸收居民的存款，然后给个人或者企业放贷，然后赚中间的息差。
比如你现在存了一笔钱在银行里，银行会给你2% 的利息
然后银行又会把你这笔钱去给其他个人或者企业放贷，收取6%的利息，而这中间4%息差，就是银行赚的钱。
除此之外，商业银行还会代销一些机构的理财产品，赚取业务费，还有一些平时办理业务的手续费之类
不过这些都是小钱，收入大头还是靠存贷业务赚取息差。
接下来我们再来讲第2种银行，那就是 “ 中央银行 ”
先来看诉求：
首先和商业银行不同，中央银行，是一个***公共机构
老百姓存钱，贷款这些个人业务它都是不受理的，所以，盈利不是它的目的
它主要的目的是，调控好***的宏观经济，监管金融市场，保证***金融制度良好的运行。
一个***会有很多家商业银行，但是中央银行只有一家
比如我们中国的中央银行，全称叫做【中国人民银行】
大家平经常在财经文章或者视频里听到的【央行】或者【央妈】就是指它。
然后这里要提醒一下：
很多人容易把咱们平时常见的【中国银行】和【中国人民银行】搞混，所以要单独说一下
咱们平时去存钱的那个中国银行，就是普通的商业银行，并不是中央银行，大家不要看见名字都有中国两个字就搞混了。
那咱们再来看美国，美国的中央银行，全称叫做【美国联邦储备系统】
也就是咱们常听到的【美联储】，这个大家经常看财经新闻的都熟悉。
说完了诉求，我们再来看业务职能
央行的业务职能主要有3种
1、印钞，发行货币
我们在之前说过商业银行本身是没有发行货币的权力的，所以只有央行有权力印钞，并且发行货币，这是它最主要的主要职能之一。
2、与其他商业银行进行存、贷、拆借等业务
我在前面说过，央行是不受理个人存贷业务的，因为它的业务对象主要是其他商业银行或者金融机构。
央行和其他商业银行的业务往来主要有3种
业务1、集中收取存放所有商业银行的存款准备金
商业银行每收到一笔存款，都要把这笔存款拿出一小部分放在央行，而放在央行的这部分钱就叫做存款准备金。（至为什么要收这个准备金，以及中间的逻辑，后面我是会讲的，这里大家只要大概知道就行了。）
业务2、为商业银行做最后贷款人
这一点很好理解，商业银行的钱如果都贷款出去了，这个时候如果有很多储户来取钱，商业银行里的钱不够的话，银行的信任就会出现问题，这个时候央行就会贷款给商业银行，帮助兜底。
业务3、处理全国商业银行的票据清算
每一家商业银行在央行都有自己的独立账户，我们平时日常的个人或者企业跨行转账的时候，收付的票据以及资金清算这些数据最终都会传导到央行统一处理，大家大概理解就好了。
接下来我们再来讲央行的第三个主要职能。
3、那就是作为***的银行
这一块涵盖的职能比较多，比如代理国库的收支，以及代理***债券的发行，为***提供贷款，保管管理***的黄金以及外汇储备等等。
除了以上三个大的基本职能之外，央行同样还承担了监管其他商业银行，以及制定调整货币政策的职责
比如调节市场利率，管控汇率，等等，这些也都是属于它的职责范畴。
以上就是中央银行的主要业务职能
不过这里要说一下，其实各个***的央行业务职能是会有所区别的，并非完全一样，但是整体大同小异
为了方便大家理解，所以以上我主要是以我们中国的央行情况为例去讲解，那这个大家知道就好了。
至此我们已经了解了现代银行体系的基本架构
那么现在我们就开始开始去理解
我们生活中的一些经济现象是如何发生的？
4、| content . 流动的钱
从人类进入纸币时代开始，一个的现象就一直围绕着整个世界的社会经济
那就是 “ 通货膨胀 ”
通货膨胀就是指：
流通的货币数量超过了流通的商品数量，从而引发的货币贬值现象。
我在以前的视频里其实有专门举过一个小例子，解释过通胀原理，为了照顾新伙伴，这里再大概解释一下。
假设我们现在整个社会有100件商品，和1000块钱，那么每件商品对应的价格就是10块钱，这个时候商品的价格稳定的。
第二年市场上钱的数量又增加了1000，钱的总数量变成了2000块钱。
但是商品的数量却没有增加，还是100件
那么商品就会涨价，变成了20块钱一件。
本来去年你10块钱，就能买到一件商品，现在同样的商品需要20块钱才能买到一件
这就代表你的钱贬值了，这就是通货膨胀。
上面这个例子，回到现实中也是一样
在正常情况下市场上的所有的商品数量和货币的流通量是一个平衡的状态，这个时候物价就会比较稳定。
可是如果央行开始大量印钞，这些钱流通到市场上，就会引发通货膨胀
普通人能够最明显看到的往往是物价上涨
但其实背后真正的逻辑是因为货币贬值了。
对于普通人来讲，通胀最直观产生的的问题就是会让我们手里的钱购买力不断缩水，关于这个话题，我曾经写过一篇文章，专门去讲了这一块的内容
就是《你为什么总是这么穷？》这一期
主要是从普通人如何对抗通胀的角度去讲的，干货非常多，建议大家看完这一篇之后，可以去复习一下，会让你对钱的看法有很大的颠覆。
这里放个传送门，大家看完以后可以自己去复习：你为什么总是那么穷？
所以我今天我并不打算再去讲这一点
而是想从一个新的角度带大家去理解通胀对于普通人的影响。
在那一期视频里我教过大家一个公式
就是以：M2增速 ➖ GDP增速
用这个公式就可以计算出一个***更接近的真实通胀率。
但是就这一点我当时并没有细讲
比如我们用这个公式去计算一个***今年的通胀率，最后得出来的结果是5%。
那很多人可能就会认为，今年市场上所有的东西都比去年贵了5%
但实际的情况真的是这样吗？
其实并不是
“ 当我们要更深入的去理解通胀，你会发现它比我们所看见的其实要更加复杂 ”
因为在实际的过程中，钱这个东西是流动的，只有当钱流到流到某一个市场的时候，这个市场的东西才会涨价
比如流到了汽车市场，汽车就会涨价，流到的生活用品市场生活用品就会涨价。
所以在真实的情况中，每一个市场的通胀都是不一样的
有些市场会通胀的比较厉害，而有些市场的通胀则比较轻微。
那？
如何才能知道，我们每天消费的这些商品中，哪些商品市场发生了通胀，又具体涨价了多少呢？
如果你经常去看财经相关的文章，那么大多数人会告诉你，去看 “ CPI ”
CPI，就是「消费者物价指数」
是一个用来反应所有大众常用的这些商品价格变动的指标，比如像是，食品烟酒，衣服，生活用品，医疗，交通这些，我们通过看CPI的变动，就能都够看到这些我们日常常用的消费品的价格变化。
查询CPI的方法也非常简单，直接在***统计局的官网就能够看到
你可以看到每一个不同的商品品类，相较于去年，或者相较于上个月，涨价了多少。也可以看到所有的这些商品品类，整体上涨了多少。
所以CPI的涨幅，我们其实就可以当做通胀率的参考，这并没有什么问题
我做了一下测算
从08年到去年13年的时间里
我国的CPI平均增速只有2.57%，而美国则更低只有1.72%
这么看来，通胀率似乎也并不算高，现在的银行定期存款，也能有两点几的利息，完全可以抵消通胀。
但事实真的是这样吗？
这里我想给大家再来看另一个数据，从08年到去年的13年间
我国的M2平均增速是13.85%，美国是5.66%
这里简单解释一下什么是「M2」
M2 就是指，市面上流通的钱和银行里的钱加起来的总和，你可以简单理解为全社会所有的钱。
所以看一个***的M2的数量增长了多少，就可以知道这个***增发了多少的货币。
明白了这一点我们就会发现问题
这十几年间M2的增长率，明显是要高于CPI的增长率的
如果我们按照刚才说的那个公式，用M2的增长率减去GDP的增长率，得出的结果依然要明显高于CPI的增长率。
这是为什么呢？
难道CPI的数据不准吗？
其实并不是
CPI的数据是准确的，我们平时买的猪肉，大米，以及生活用品，确实只涨了这么多。
那既然CPI的数据是准确的，这些多发出来的货币，又流去了哪里呢？
答案是：“ 金融资产 ”
CPI确实能够反映出市场的通胀率，这是对的，但是，它只能反映出一部分，因为各国的CPI，往往没有把金融资产这一项计算在内
而现实中最大的通胀，往往就发生在这个领域
而这个领域往往又是最容易被大家忽略的，因为大家往往意识不到那是通胀。
比如我们可以来看一下美国：
下面这张图是美国的标普500指数的历史走势图，标普500指数，是美股最大的股票指数之一，由500家优质的美国上市公司的股票组成
所以看它的涨跌情况，基本能够代表美国股市的整体走势。
我们可以看到从08年到现在十几年的时间里
标普500指数从一千多点，一直上涨到了现在的四千多点，翻了三倍多
这代表如果你在08年投了100万在美国股市里，那么到了现在你的这100万，会膨胀成300多万，这中间是超过10年的大牛市。
而这背后很大的一部分原因就是 "通胀"
再举一个例子：
去年到今年仅仅一年的时间比特币的价格从不到一万美元，暴涨到现在的五万多美元，这其中有部分原因也是因为通胀。
因为去年疫情到现在美国疯狂印钱超发了大量的货币，而这些钱又大量流入金融资产导致了金融资产价格上涨。
所以无论是股市，比特币，这些金融资产的上涨其实都是一种通胀现象。
而这种金融资产的通胀，在我国的载体则是房子
从08年到现在我国的房地产价的大幅上涨，这背后很大一部分原因，其实也是因为通胀
超发的货币大量流入房地产行业循环，所以造成房地产价格大幅的上涨。
这个逻辑我曾经在回答一个读者问题的时候，提到过
那这个读者当时问了我一个问题
就是：“ Morty老师，为什么美国的通胀发生在股市，而我国的通胀则是在楼市呢？”
这其实是一个很好的问题，可以帮助大家更深入的理解货币的运作
想要弄明白这个问题，我们就需要先弄明白一件事
那就是我们社会上不断增加的这些钱，是如何被增发出来的？
我在以前的视频里，曾经讲述过货币增发的大致过程
首先央行印钞，然后央行把钱，放给商业银行，商业银行拿到钱以后，再把钱拿去给企业或者个人放贷，这样钱就到了市场上。
这样看来货币增发的过程似乎很简单
所有钱反正都是央行印出来，再往下发，所以社会上钱就变多了。
但是，这里我要说一个违背大家常识的事实
“ 在真实的情况中，社会上大部分增发钱，其实并不是都由央行印出来的，商业银行同样也可以创造货币。”
这里我单独用一个小例子来大家看明白
为什么同样有很多的货币是被商业银行创造出来的？
假如现在商业银行里一分钱就都没有，而这个时候你存了100元现金在银行里，你的银行的账户里就有了100元存款。
我们在刚才讲银行架构的部分说过，商业银行每收到一笔存款，都要拿出一部分放在央行
而存在央行的这部分钱就叫做「存款准备金」，而存放的比例，就叫做「存款准备金率」
这里我们假设存款准备金率是10%
那么按照这个比例，你现在存的这100元，商业银行就要放10块钱在央行，那么剩下的90元商业银行就可以拿去放贷。
假如这90元贷给了你的朋友，你的朋友拿到钱以后，用这笔钱去服装店买了一件衣服
而服装店老板赚到这笔钱以后，又会把这90元，存进商业银行。于是现在服装店老板的银行账户里，也有了90元。
那么现在商业银行里的存款总数，就变成了你的100元➕服装店老板的90元，总共是190元
嗯？
大家发现没有，你明明只存了100元到银行，但是就这样一轮操作之后，这100元却凭空变成了190元！
“ 这就是现代商业银行创造货币的过程 ”
我们现在把这个例子继续下去
商业银行收到了服装店老板的90元存款以后，又会拿出90元的10%，也就是9块钱放在央行
那么它又有了81块钱可以放贷，而这81块钱贷出去之后，又会被人存回商业银行，然后商业银行又会继续放贷。
就这样循环到最后你会发现
最初你存进去的100元，经过商业的银行不断的放贷操作，最终扩张10倍！
变成了 1000元！
这个倍数就叫做「货币乘数」
而这1000元里面，只有你最开始存进去的那100元才是真正的纸币，所以这100元，我们称之为「基础货币」
而剩下的那900元，就只是个数字而已，并没有对应的纸币，这种没有纸币对应的钱，我们称之为「派生货币」
以上这个小例子就是商业银行如何增发货币的具体过程
从这个小例子中，我们可以弄明白两件事
1、除了央行以外，商业银行通过信贷的派生，也可以创造货币
在这个派生的过程中银行收到的每一笔存款，央行都会收取一定比率的存款准备金。
在例子中央行收取的存款准备金率是10%，所以这100元，最多就只能扩张10倍，扩张成1000元。
但是如果没有收取这个存款准备金的话，那么这100元商业银行就可以无限的放贷，这样货币就会无限制的扩张，这肯定是不行的。
所以在这个过程中，央行收取的 “ 存款准备金 ” 至关重要，
但这只是一个例子，在现实的情况中，各个***央行的存款准备金率其实都是不同的
而且在不同的时候，会根据***货币政策进行调整。
比如前段时间我们都有看到新闻，说央行降准了0.5个百分点
这个降准，其实指的就是「降低银行存款准备金率」
因为货币的扩张效应，所以在央行收取存款准备金这个环节，只要降低了存款准备金率，那么商业银行就能有更多的钱去放贷
而这些多出来的钱，再通过信贷成倍数的扩张，市场上就会多出很多钱。
那反之如果央行提高了存款准备金率，商业银行可以放贷的钱就变少了，还是由于货币乘数的效应，市场上就会减少很多钱。
所以存款准备金，本身也是央行调节货币供应量的一个工具
这样讲大家明白了吧。
2、我们知道到了，基础货币通过信贷的派生会成倍数的增加
所以我们全社会所有的钱，其实是「基础货币」，也就是真正的纸币，和「派生货币」共同组成的。
还记得我刚才和大家讲的 M2 么？
按照国际标准，货币根据流动性被划分为五个等级
分别是 M0、 M1、 M2、 M3 和 M4
其余四个大家不需要了解，我们只需要知道M2，代表的就是全社会所有的钱。
所以M2，是由全社会所有的基础货币，和派生货币加在一起的总量
目前我国的M2总量一共是233万亿左右
而这其中基础货币的数量又占多少呢？
答案是：只占了很小一部分，大概七分之一不到
是不是会有点意外？
也就是说咱们社会上流通的钱大部分其实都是派生货币，只是个数字而已，并没有对应的纸币。
所以现在大家知道为什么银行最怕挤兑了吧?
因为如果大家都跑去取钱的话，银行里其实根本就没有那么多的现金~
所以咱们***增发货币的方式，并不是大家想象的那种直接印钱然后往市场上放，而更多的是通过信贷扩张的方式，增发货币。
到这里估计有小伙伴会问了:
" Morty你不是要讲为什么通胀会发生在房地产吗？怎么跑题了呢？"
其实并没有跑题，理解货币是如何增发的，是我们理解货币现象的重要基础之一。
现在大家知道了，在我国信贷扩张才是货币增发的源头
那么现在我想问一下大家
我们最大的信贷源头，是哪里呢？
没错，就是 房地产！
过去这么多年贷款最多就是房企，和居民购房贷款
比如我们去看08年以前，你会发现贷款买房的人是很少的，但08年信贷政策大力***之后，大家都开始贷款买房
这种大规模的信贷扩张，是支撑各个地方这些年的房价上涨的重要因素之一。
房价不断上涨，房地产行业发展旺盛，房企又会不断贷款加大投入盖房子
而由于房地产关联的上下游行业非常之多，所以房地产行业发展旺盛的会间接带动很多上下游相关企业向银行贷款的需求
居民、房企、上下游无数行业，这些需求加在一起，就产生了大规模的信贷扩张，也就超发了大量的货币。
所以现在大家明白了，房地产其实本质上就是一台巨大的印钞机
在正常情况下，这台巨大的印钞机超发出来的货币是可以传导到其他消费市场的
打个比方：
房企发展的好，不断建房子，房地产上下游关联的这些行业从业者，以及持有多套房产的群体收入也会增加，收入增加，家庭消费支出也会随之增加，钱就会传导到其他消费市场，结果应该是整个市场一起发生通胀。
所以货币的流通应该是这个样子
但现在为什么，唯独房地产市场通胀的这么厉害呢？
因为真实的情况是
“ 大部分人赚到钱之后，又继续拿这些钱去买房子了！”
这样就形成了一个循环，因为房价不断上涨，所以大部分人又都把钱拿去买房子，大量资金不断涌入楼市
这样钱就不断的在房地产这个行业来回循环，所以长久下来就造成这个领域的通胀比任何市场都要大。
于是现实中货币的传导
就变成了......
这个样子~
就是这么个情况。
这是咱们中国的情况，现在我们再来看一下美国
为什么美国的资产通胀主要发生在股市呢？
有一个区别是在于货币的传导机制不同
我在刚才说过，我国主要是通过信贷的扩张的方式增发货币，增发出来的钱大多数只是数字。
而美国增发货币，那真的就是实打实的印钱
我在前面说过美国的商业银行并非国有，所以它们的诉求是自身盈利为主。所以当市场出现风险时，商业银行为自己的安全不会大量发放贷款
所以美国在很多时候无法像我们一样通过信贷扩张去增发货币。
但是钱总得往外放出去啊
那怎么办呢？
既然商业银行不愿意帮忙，那就是自己亲自下场买东西把钱放出去
美国金融市场上有大量的美国国债，房产抵押债券，这样的债券资产
而美联储就会直接印钱，然后用这些印出来的钱，直接在金融市场上大量购买美国的国债，和其他债券资产
这样钱就进入了金融市场，造成了金融资产的不断上涨。
08年美国金融危机股市暴跌，美国***就是用这样的方式把美股拉了回来
与我国的房地产一样的逻辑，本来钱是可以通过金融市场传导到其他市场的。
但是因为大量货币输入，股市不断上涨，又会导致资本不断回流到金融市场，大量的资金在金融市场内循环，膨胀，于是就有了我们看到美国股市超过10年的大牛市
去年疫情美股暴跌，熔断了4次
美国用的也是同样的套路直接印钱，向金融市场直接注入大量基础货币。才把美股暂时拉回来了。
不过美国这样疯狂的印钱迟早是会出问题的
今年美国的消费市场通胀就非常厉害，物价大幅上涨，这都是疯狂印钱的后果
虽然美国的通胀可能只是短期的，但是大量印钱所积累的长期后果其实是很严重的，这一块以后第三期再去细讲。
所以现在我们能够明白，通胀一直存在，但是通胀的存在是不均衡的
并且这种不均衡在现代金融体系的催化下会愈演愈烈。
那么这种不均衡的通胀会对不同的群体造成怎样的影响呢？
首先我希望大家明白一点
当一个市场发生通胀的时候，会上涨的不仅仅是物价，这个市场相关从业者的工资也会上涨。
比如1990零年的时候，一斤鸡蛋只要四五毛钱，现在一斤鸡蛋要五到六块钱，价格涨了十几倍
但是1990年，人均工资普遍也就一百多块钱一个月，但是现在即便是服务员工资也能有三四千元。
这是因为物价通胀的同时，工资也在通胀
所以在实际的情况中只要工资的上涨能够跟的上物价的上涨，就不会有太大的影响。
但是现在我们知道了，过去多年的货币增发，大量的货币由于种种原因大量流转在金融资产领域，这样流到实体经济里的钱就少了。
所以我们会看到从08年到现在，CPI的数据并不高
所以我们所消费的日常商品，其实并没有真的涨价特别多，那自然工资也并没有上涨特别多。
因为整个市场确实并没有发生特别大的通胀。
但是房地产这类金融资产却在大幅通胀，这样所带来的现象反映到现实中就是
大家会发现仅靠自己的工资，已经很难买的起一套房子。
从表面上看，大家往往会觉得是因为房价涨的太快，所以自己买不起。
但其实背后真实的逻辑是：
“ 很多人在拿并没有怎么通胀的工资，去买已经大幅通胀的房子，当然会觉得很困难。”
而反观另一面
对于拥有越多房产的群体，因为房子的大幅通胀，资产则产生了快速的增长
这一群体他们也要消费日常的商品。但是对于他们来讲：
“ 则是在用已经通胀的收入，在买并没有怎么通胀的日常消费品。”
这样两个极端，所以这就造成了这两个群体的财富会出现明显的分化
而反映到现实中，大家往往能看到的表象只是，这部分人投资房子赚到了钱。
但其实这背后都是一种货币现象。
这是咱们的情况，我们再来看一下美国，其实也是同样的情况
美国这些年增发的货币主要流向了股市等金融市场，也并没有流入多少到实体经济
所以从08年到去年这么长的时间里，美国的CPI涨幅也很低，物价也没有上涨很多，同样工资也没有上涨很多
但金融市场却大幅通胀，股市一路高涨。
持有金融资产的群体资产大幅的增长，而没有金融资产的人群收入则长期低迷
在这个过程中财富也同样出现了明显的分化，这同样是货币现象造成的。
以上我们所讲述的只是对于社会不同人群比较直观的影响
其实从长期来看持续大量的货币增发以及不均衡的通胀持续下去，所带来的的资产泡沫，以及债务问题，会愈发严重
当然这是一个更大的话题
时长有限，以后有机会再去讨论吧。
这期视频的内容到这里差不多就结束了，最后再来和大家简单聊聊做这期视频的想法，和通胀这件事。
其实这期视频讲的事情并不多，也并不复杂
因为这期视频的重点主要不是为了去讲某件事情
更主要的目的是为了让大家从这些现象中学习到货币运作的逻辑，和知识
当然，这样不可不避免的会占用很多的时间，但这远比只讲一些表面现象要更有意义。
事实上，我们每个人并没有必要成为经济方面的专家，但是呢，我一直认为每一个普通人都应该了解一些经济学方面的知识
我希望大家明白，世界并不是你个人视角所看见的日常点滴，看清本质往往需要更大视角。
而当我们懂了这些知识，和逻辑，你就能够看明白身边很多曾经你无法看透的现象，它们为何发生，对你会有怎样的影响？
更可以帮助我们更深入的去认识这个世界的运作规律，从而更好的去指导自己的行为。
你知道了整个社会货币传导的逻辑，具体的通胀是如何发生的，在哪些领域发生
你的钱具体在哪个领域贬值了多少，分别是什么程度
那么你心里就会有一个清晰的底，从而会去思考自己应该去做些什么应对。
比如我们知道了
虽然在通胀中物价会不断上涨，但是工资本身也会跟随上涨，所以通胀主要稀释的是存款的购买力
那如果你本身还在读书，或者刚工作没多久，并没有多少积蓄和存款，那么其实你并不需要对于通胀这件事有过多的担忧。
那对于有一定储蓄的人群，你知道了在日常消费领域这一块，通胀可能并没有那么的大
那么通过学习一些低风险的理财方式，根据个人的情况做好稳健的家庭资产的配置
这样就能在日常消费这一领域拉平通胀对存款的影响。
再或者你有更多的资金，想通过投资获得更多的财富增值
那么你知道了钱就像水
当钱流到哪里最多，在哪个领域循环，相对应哪里就会出现更多的投资机会
你就可以做好更有底气和更长期的投资规划。
不过这里要提醒一下，我不是叫大家现在去买房啊
我在讲人口老龄化的那期视频里已经说过，房地产的大趋势已经过去，当下这个节点非常不建议大家再去投资房子了。
过去几十年房地产在某种角度来说确实是一个蓄水池般的存在
但是不代表未来它依然是
当房子开始逐渐失去投资价值，金融属性开始慢慢减弱，那么分化的拐点就已经不远了。
到了那个时候，大量的资金自然会去寻求回报更高的资产领域
所以未来长期投资大方向我更看好A股的发展。
视频的最后，再回到文章开头我说过的那句话
钱是一个和我们每个人都息息相关的东西，所以它非常的重要。
你要明白，它并不是单单只是你手里的一张纸，或你银行卡里的一排数字
它同时也是连接整个社会经济的纽带
它的运作规律无时无刻不在影响着我们每个人的生活。
所以对于每一个不同的群体，都应当了解这些规律和底层逻辑
这对于我们每个人认识这个世界，以及改变我们的生活
都有非常大的启发和指导意义
也是我们学习这些知识最大的价值所在。
下一期内容《债务危机》
我将继续带大家了解更多关于货币的秘密
以及整个社会经济更深层的运作逻辑
去看见一个更广阔的世界。
